THE ECONOMIST | S-a rupt lanțul de iubire dintre Apple și China

Pe o porțiune prăfuită a drumului asurzitor de la Chennai la Bengaluru se află trei clădiri colosale, anonime. Înăuntru, departe de zgomotul traficului, se află o instalație de înaltă tehnologie operată de Foxconn, un producător taiwanez. La scurtă distanță, Pegatron, o altă firmă de tehnologie din Taiwan, și-a ridicat o nouă fabrică vastă. Salcomp, un producător finlandez de gadgeturi, a înființat una nu departe. Mai la vest este un campus de 500 de acri condus de Tata, un conglomerat indian. Ceea ce au în comun aceste facilități atent păzite este clientul lor: o firmă americană exigentă și secretă, cunoscută la nivel local drept „compania de fructe”, scrie The Economist

Apariția fabricilor din sudul Indiei marchează un nou capitol pentru cea mai mare companie de tehnologie din lume. Ultimele două decenii, extraordinarul succes al Apple – veniturile de 70 de ori, prețul acțiunilor de 600 de ori, o valoare de piață de 2,4 miliarde de dolari – este parțial rezultatul unui mare pariu pe seama Chinei. Apple s-a bazat pe fabricile din China, care acum produc peste 90% din produsele sale, și i-a huiduit pe consumatorii chinezi, care în câțiva ani au contribuit cu până la un sfert din veniturile Apple. Cu toate acestea, schimbările economice și geopolitice obligă compania să înceapă o decuplare grăbită. Îndepărtarea sa de China marchează o schimbare majoră pentru Apple și este emblematică pentru una și mai mare la scara economiei mondiale.

Ambalajul Apple proclamă „Designed by Apple in California”, dar gadgeturile sale sunt asamblate de-a lungul unui lanț de aprovizionare care se întinde de la Amazonas la Zhejiang. În centru se află China, unde 150 dintre cei mai mari furnizori ai Apple operează unități de producție. Tim Cook, care a fost șeful operațiunilor Apple înainte de a deveni director executiv în 2011, a fost pionier în abordarea companiei în ceea ce privește producția prin contract. Vizitator obișnuit în China, domnul Cook a menținut relații bune cu guvernul chinez, respectând cerințele acestuia de a elimina aplicațiile și de a păstra datele utilizatorilor chinezi la nivel local, acolo unde acestea sunt disponibile autorităților.

Acum are loc o schimbare. Domnul Cook, care nu a mai fost văzut în China din 2019, atrage noi parteneri. În mai, l-a distrat pe prim-ministrul Vietnamului, Pham Minh Chinh, la sediul futurist al Apple din Cupertino. Anul viitor, Apple este de așteptat să deschidă primul său magazin fizic în India (al cărui prim-ministru, Narendra Modi, este un fan al iPhone-urilor aurii).

Cele două țări sunt principalii beneficiari ai schimbării strategice a Apple. În 2017, Apple a listat 18 furnizori mari din India și Vietnam; anul trecut a avut 37. În septembrie, cu mare fanfară locală, Apple a început să-și producă noul iPhone 14 în India, unde anterior fabricase doar modele mai vechi. Luna precedentă a fost raportat că Apple va începe în curând să-și producă laptopurile MacBook în Vietnam. Unele dintre gadgeturile mai noi Apple arată cum merg lucrurile. Aproape jumătate din căștile sale AirPod sunt produse în Vietnam și până în 2025 va ajunge la două treimi, prognozează JPMorgan Chase. Banca consideră că, în timp ce astăzi mai puțin de 5% din produsele Apple sunt fabricate în afara Chinei, până în 2025 cifra va fi de 25%.

Pe măsură ce sistemul de producție al Apple se schimbă, furnizorii săi se diversifică și ei departe de China. O măsură brută a acestui lucru este ponderea activelor pe termen lung pe care firmele taiwaneze de hardware și electronice le-au localizat în China. În 2017, cifra medie a fost de 43%. Anul trecut, aceasta a scăzut la 31%, conform estimărilor noastre folosind datele companiei și Bloomberg.

Motivul cel mai presant al conflictului este nevoia de a răspândi riscul operațional. În urmă cu două decenii, industria confecțiilor și-a consolidat operațiunile în afara Chinei în urma epidemiei de sars, care a paralizat lanțurile de aprovizionare. „SARs a spus foarte clar tuturor celor care operează în China că aveți nevoie de o strategie „China+1””, spune Dominic Scriven de la Dragon Capital, o firmă de investiții cu sediul în Vietnam. Covid le-a predat firmelor de tehnologie aceeași lecție. Lockdown-urile din Shanghai din prima jumătate a acestui an au închis temporar o fabrică operată de Quanta, o firmă taiwaneză, despre care se credea că producea majoritatea MacBook-urilor Apple. Clienții au trebuit să aștepte luni de zile. Evitarea acestui tip de haos este „forța motrice principală” pentru mișcările Apple în lanțul de aprovizionare, potrivit Gokul Hariharan de la JPMorgan Chase.

Un alt motiv este limitarea costurilor. Salariile medii în China s-au dublat în ultimul deceniu. Până în 2020, un muncitor chinez din producție câștiga de obicei 530 de dolari pe lună, aproximativ de două ori mai mult decât unul în India sau Vietnam, potrivit unui sondaj realizat de jetro, un organism japonez al industriei. Infrastructura de cabluri a Indiei, cu drumuri proaste și o rețea electrică nesigură, a împiedicat-o. Dar s-a îmbunătățit, iar guvernul indian a îndulcit înțelegerea cu subvenții. Vietnamul oferă, de asemenea, reduceri de taxe și sărbători, precum și acorduri de liber schimb, inclusiv unul recent semnat cu Uniunea Europeană. Birocrația în jurul vizelor și taxelor vamale rămâne o durere. Dar etica muncii este similară cu cea din China: „Confucius încă îi scoate din pat dimineața”, spune un director străin din Vietnam.

De asemenea, Apple consideră din ce în ce mai mult localnicii ca potențiali clienți, în special în India, a doua cea mai mare piață din lume pentru smartphone-uri. Gadgeturile Apple erau prea scumpe pentru majoritatea indienilor, dar asta a început să se schimbe. În iulie, Apple a raportat că veniturile sale din India aproape s-au dublat în ultimul trimestru, de la an la an, datorită „motorului” vânzărilor de iPhone.

Acest lucru scade importanța relativă a Chinei ca piață de consum. La punctul culminant din 2015, China a reprezentat 25% din veniturile anuale ale Apple, mai mult decât toată Europa. De atunci, ponderea sa s-a micșorat constant, până la 19% în acest an financiar. Din câte se pare, Xi Jinping, președintele Chinei, ar dori să cadă în continuare. La o manifestare a Partidului Comunist din 16 octombrie, el a cerut „încrederea în sine și puterea în știință și tehnologie”, sugerând că importatorii străini s-ar putea confrunta cu o concurență mai acerbă din partea campionilor naționali chinezi. A repetat fraza de cinci ori.

Acest lucru indică ultimul, dar poate cel mai important motiv pentru schimbarea Apple: geopolitica. Creșterea tensiunilor dintre China și America a făcut din China un loc din ce în ce mai incomod pentru a face afaceri. Sensibilitatea politică sporită a Chinei a adăugat fricțiuni pe multe fronturi. În această vară, de exemplu, Apple a trebuit să le ceară producătorilor taiwanezi să-și eticheteze produsele „Made in Chinese Taipei” pentru a-i liniști pe oficialii vamali chinezi (cu riscul de a-i enerva pe cei taiwanezi).

America, la rândul ei, a devenit mai agresivă în competiția cu industria tehnologică internă a Chinei. Pe 7 octombrie, America a anunțat interzicerea „persoanelor americane” care lucrează pentru unii producători chinezi de cipuri. În aceeași zi, a adăugat 30 de companii chineze pe o listă de firme „neverificate” pe care oficialii săi nu au putut să le inspecteze. Apple ar fi fost pe punctul de a semna un acord pentru a cumpăra cipuri de memorie pentru iPhone de la o astfel de companie, YMTC, care poate oferi prețuri mici datorită în parte unei subvenții guvernamentale chinezești. În urma controlului asupra exporturilor din America, acest acord a fost pus pe butuci, potrivit Nikkei, un ziar japonez.

Întrebarea este dacă mutarea fizică a producției din China va fi suficientă pentru a evita viitoarele represiuni. Chiar dacă Apple își produce mai multe gadgeturi în afara Chinei, nu se bazează mai puțin pe companiile deținute de China pentru a le construi. Producătorii chinezi precum Luxshare, Goertek și Wingtech iau o cotă tot mai mare din afacerile Apple dincolo de granițele Chinei.

Se spune că Luxshare și Goertek produc AirPod-uri în Vietnam, ajutate de faptul că unii rivali taiwanezi, precum Inventec, și-au redus activitatea pentru Apple în ultimii ani. Presa indiană a raportat în septembrie că guvernul indian ar putea permite unor companii chineze să înființeze unități de producție în India. Cota companiilor chineze în producția de electronice iPhone va crește de la 7% în acest an la 24% până în 2025, consideră JPMorgan Chase, care prezice că în următorii trei ani companiile chineze își vor crește cota de producție în gama de produse Apple.

Ar putea producătorii chinezi din afara Chinei să fie vizați de sancțiunile americane? Deocamdată acest lucru este puțin probabil, crede Nana Li de la Impax, un manager de active. „Nu există [furnizori] alternativi la îndemână disponibili cu același nivel de experiență, eficiență și rentabilitate”, așa că întreruperea acestora ar dăuna firmelor americane, subliniază ea. În timp, asta s-ar putea schimba. Țări precum India și Vietnam sunt dornice să-și construiască proprii furnizori. Se pare că Tata este în discuții cu Wistron, un producător taiwanez, despre fabricarea iPhone-urilor în India. Producătorii indieni raportează că „compania de fructe” caută în mod discret furnizorii locali.

Având în vedere direcția relațiilor dintre America și China, este cu siguranță logic ca Apple să facă niște pariuri secundare, înainte ca restricțiile să meargă mai departe. Firmele chineze din afara Chinei sunt în siguranță pentru moment, spune un investitor occidental din Asia. Dar „lațul se strânge”.

Lasă un răspuns

Completează mai jos detaliile tale sau dă clic pe un icon pentru a te autentifica:

Logo WordPress.com

Comentezi folosind contul tău WordPress.com. Dezautentificare /  Schimbă )

Poză Twitter

Comentezi folosind contul tău Twitter. Dezautentificare /  Schimbă )

Fotografie Facebook

Comentezi folosind contul tău Facebook. Dezautentificare /  Schimbă )

Conectare la %s